Валютные корреляции

В этой статье вы узнаете, какая корреляция, какие самые популярные отношения происходят на валютных рынках, и как использовать эту информацию в торговле.

  • Что такое корреляция и как использовать ее в торговле
  • Как измерить корреляцию в xStation 5
  • Каковы наиболее популярные корреляции на валютном рынке

Финансовый рынок — это сложное место, где вы торгуете многими инструментами. Каждый актив имеет свои собственные свойства и факторы, которые могут повлиять на его цену. Однако следует помнить, что, несмотря на различия, некоторые инструменты движутся в тандеме. Что это значит? Предположим, что курс AUDUSD увеличивается. В то же время, как NZDUSD, так и CADJPY также могут выиграть. Что делать, если такая ситуация часто повторяется? Ответ — валютная корреляция.

Что такое корреляция?

Корреляция является одной из самых популярных и полезных статистических данных. Корреляция выражается числом, описывающим уровень взаимосвязи между двумя активами. Он может использоваться для отдельных компаний или активов или может измерять движение широких рынков друг с другом. Результат задается в диапазоне от -1 до +1. Базовая положительная корреляция между двумя активами будет +1. Однако эталонная отрицательная корреляция — результат -1. Однако такие ситуации встречаются крайне редко. Например, посмотрите на график ниже.

Источник: xStation5

Как вы можете видеть, между USDJPY и EURCHF существует довольно тесная корреляция. Две разные пары, четыре разные валюты, однако направление движения одинаково. Такая ситуация определяется как положительная корреляция, поскольку оба рынка движутся вместе в общем направлении — другими словами, если один рынок увеличивается, другой должен также расти и уменьшается, когда другой также теряет. Конечно, это довольно свободный принцип, и время от времени некоторые отклонения. В этом конкретном случае сильная корреляция является результатом отношения к риску, который играет большую роль как для JPY, так и для CHF. По мере роста аппетита к риску торговцы продают как JPY, так и CHF. Вот почему USDJPY и EURCHF растут одновременно.

Корреляции заслуживают внимания

Предыдущий пример — не единственная корреляция, которую стоит наблюдать. EURUSD может двигаться парами USDSEK по двум причинам. Прежде всего, Швеция тесно связана с Европейским валютным союзом. Более того, как Европейский центральный банк, так и Риксбанк управляют аналогичной денежно-кредитной политикой. Конечно, детали могут отличаться, но за последние 10 лет шведский центральный банк внимательно следил за шагами своего партнера в зоне евро. Вот почему шведская крона ведет себя аналогично евро, и поэтому график USDSEK похож по форме на EURUSD. Однако следует помнить, что существует обратная корреляция между EURUSD и USDSEK. Движение вверх по EURUSD обычно предвещает движение вниз по USDSEK. Как EUR, так и SEK, но пары движутся в противоположном направлении.

Источник: xStation 5

Более того, может сложиться ситуация, при которой две валюты из совершенно разных экономик ведут себя почти одинаково. Например, давайте посмотрим на валюты развивающихся стран. Венгерский форинт (EURHUF) движется в том же направлении, что и южноафриканский рэнд (USDZAR). Две совершенно разные валюты, два разных континента, две разные экономики. Почему они ведут себя одинаково? Ответ — это корзина валют развивающихся стран. Валюты этих стран, как правило, теряют, когда мировые настроения ухудшаются и усиливаются, когда настроение улучшается.

Источник: xStation 5

стратегия

Тот факт, что определенные валюты коррелированы, может сыграть важную роль в вашей торговле. Отрицательная корреляция между валютами должна быть полезной для ограничения портфельного риска. Например, если вы поддерживаете длинную позицию на EURUSD и хотите ее защитить, вы можете купить USDSEK. Из-за отрицательной корреляции между этими двумя парами ваши прибыли и убытки будут ниже. Когда одна пара увеличивается, другая должна падать. Более того, вы можете диверсифицировать риск портфеля за счет корреляции. Чем меньше ваши активы скоррелированы, тем больше диверсификация.

Содержание, представленное в этом исследовании, предназначено только для информационных и образовательных целей. Все мнения, анализы, оценки и представленные материалы не являются инвестиционной консультативной услугой или общей рекомендацией по смыслу Закона от 29 июля 2005 года о торговле финансовыми инструментами. Следует помнить, что информация и исследования, основанные на исторических данных или результатах, не гарантируют прибыль в будущем.

Предлагаемые заемные производные очень рискованны. Убытки могут превышать маржу.

Автор публикации: X-Trade Brokers Dom Maklerski SA